【立会外分売分析予想】(7228)デイトナ

(7228)デイトナの簡易分析

分析日	13/11/09
市場	JASDAQ
株価	833
時価	30億円
売出数	18万株
上限数	5000株
PER	12.78倍
PBR	0.83倍
ROE	14.1%
ROA	5.8%
配当	12.5円
利回り	1.5%
優待	○

2013/11/13～11/15に立会外分売予定。

☆業態２輪車部品・用品の企画、卸売りを手掛ける。小売店も３店展開。インドネシアに進出。独立系

☆買い要因
・業績好調
　純益は特益の反動減だが、大幅増益。
　減収な点はネガティブ･･･

・PER低い
　上ではSBI証券の予想を利用している為高くなっているが、
　一株益100円以上でPER7倍台も。

☆見送り要因
・一相場後
　良チャートで爆発して、分売発表で暴落後。
　上昇前の水準での分売となりそう。

・円安
　原価高に繋がる。
　今回はヘッジなどで凌いだ模様だが、全体的には費用増だろう。

☆2013/11結論　保留
チャート的には支持線辺りでの分売となりそうですが、上昇前の水準。
ただ、PER的には急騰前水準という事で、美味しい面もあります。
優待も12月（200株以上）ですので、買い目線での保留とします。

2013/11/13結果　引き分け

前日	分売価格	始値	高値	安値	終値	出来高
825	801	800	807	797	802	54300

小安く始まった後は分売価格を若干上回りで推移しましたが、引けに売られました。
出来高的にはまだ物足りないですし、暴騰時の大商い分も重しとなってくるでしょう。
しかし権利月が来月なので、それに向けて上がってくるかもしれません。

私はそこそこ申し込んでそこそこ貰えてしまい、持続しています。
一部は手数料の関係で売ろうと思っていたのですが、失念してました。

【立会外分売分析】(4526)理研ビタミン

(4526)理研ビタミンの簡易分析

分析日	12/11/03	13/11/09
市場	東証2部	東証2部
株価	2095	2339
時価	495億円	553億円
売出数	22万株	30万株
上限数	500株	1000株
PER	22.53倍	19.76倍
PBR	0.84倍	0.81倍
ROE	2.5%	4.0%
ROA	1.6%	2.6%
配当	36円	40円
利回り	1.72%	1.71%
優待	○	○

2012/11/13に立会外分売。
2013/11/14～19に立会外分売予定。

☆業態天然ビタミンＡから出発し食品添加物、加工食品へ多角化。キッコーマンと０８年資本・業務提携
海藻、ドレッシングなど食品メーカー。理化学研究所ルーツ。０８年、キッコーマンが資本参加

☆買い要因
・業績回復
　前年度より増収増益。
　通期予想達成は厳しいか。
　　→ 2013-2Qは増収大幅増益で上方修正！

・好財務
　現金同等物＞借入金
　現金だけでも140億円持ち
　　→ 現金127億円＜借入金143億円に。

☆見送り要因
・PER高い
　22倍は高すぎで、もう10倍下でないと…
　そのせいかチャートも右肩下がり。
　　→ 業績好調でPER15倍程度も狙えるかも

・分売数多い
　22万株は多い。
　普段の出来高は数千株程度。
　謎の数万株の出来もあるので何とかなる？
　　→ 今回30万株で、出来高は時折1万株ある程度

・チャイナリスク
　中国に工場があるので、今は厳しいか。

☆2012/11結論　見送り
割安感ゼロの右肩下がり銘柄をあえて買う必要は無いかと。
年2回優待（長期優遇有り）なので、優待コレクター用ですかね。
一応、赤字ではなく利益は出ていますし。

☆2013/11結論　保留
昨年より株価は上がっていますが、業績回復により割高感が解消しています。
2300付近ならチャート的には申し込みも一考かなといった感じです。


2012/11/13結果　引き分け

前日	分売価格	始値	高値	安値	終値	出来高
2050	1988	1995	1995	1982	1982
2241	2173	2191	2193	2180	2188	122100

2012/11
寄りこそプラスでしたが、多くの方が配分されたと思われる時刻にはトントンが関の山でした。
出来高的にももう少し売り物が出てきそうなので、そう考えると負け気味ですね。

私はもちろん見送っています。

2013/11
分売価格を下回る事なく、いつでもランチ代になりましたね♪
ただし寄りが高くて、陰線となっています。
陽線であれば面白い形だったのですが、、、出来高ももう一声欲しいので明日の動き次第でしょう。

良い水準まで下がりましたので私は申し込み、一枚貰えましたが即売りさせてもらいました。
もう少し持続させたかったのも事実ですが目先の利益に飛びついてしまいました。

【立会外分売分析予想】(3826)システムインテグレータ

(3826)システムインテグレータの簡易分析

分析日	13/11/02
市場	マザーズ
株価	850
時価	47億円
売出数	25万株
上限数	500株
PER	15.68倍
PBR	2.77倍
ROE	15.5%
ROA	11.8%
配当	11円
利回り	1.29%
優待	○

2013/11/08～11/13に立会外分売予定。

☆業態独立系ソフトハウス。ＥＲＰの請負開発とＷｅｂ関連中心のパッケージソフト販売・保守が両輪

☆買い要因
・東証一部狙い
　分売の目的に明記してあり分かりやすい。
　しかし時価総額は結構ギリギリだったりと微妙なライン。

・業績好調
　売上利益ともに大幅成長中。
　2Qは大幅増収増益と好調。

・財務良し
　無借金で現金11億円持ち。

☆見送り要因
・割安感無し
　PER16倍程度の利回り1%と、同業種では安くはない。
　優待と財務で底固いと思うけれど。

・利回り低い
　財務は悪くないのに利回りは1%程度。
　優待のお米を額面換算しても2%程度。


☆2013/11結論　保留
チャート的には面白い位置でもあり、東証1部鞍替えも魅力です。
しかし東証1部未承認の場合は、2部を予定している感じなのでプラス要因にはなるけれど弱い感じです。
数字や地合いも微妙な所なので直前まで保留の判断とします。

2013/11/08結果　勝ち

前日	分売価格	始値	高値	安値	終値	出来高
840	819	825	836	823	833	85100

いつでも軽いランチ代となり、引けでも高い水準となりました。
出来高的にはまだまだですが、一部上場の先回り買いも入ってくるでしょうし、安値を割れない限り持続も良いと思われます。

追記前から「勝ち」とずっと表記してたように、保留といいつつも勝ち予想でしたので、バッチリでしたね！
・・・すいません、消し忘れですｗ
私は申し込みたかったのですが、今回は短期を想定しており場が見れなかったので見送りました。
底値はしれてるので勿体無かったかもしれません。